Экспорт Казахстана диверсифицируется за счет вольфрама благодаря китайским инвестициям
Экономика Казахстана получила еще одну стабильную экспортную позицию с началом поставок концентратов вольфрама за рубеж в первые девять месяцев 2025 года, что стало возможным благодаря инвестициям китайских компаний. Запуск нового крупномасштабного горно-металлургического комплекса (ГМК) является очевидным успехом, но одновременно подчеркивает сохраняющуюся структурную проблему казахстанской экономики: ее ориентацию на сырье и продукцию с низкой добавленной стоимостью.
Тройка самых быстрорастущих экспортных товаров
Исследовательская компания Kursiv регулярно анализирует самые быстрорастущие экспортные товары Казахстана для выявления перспективных секторов и отслеживания их динамики, исключая товары с доходом менее 25 миллионов долларов США. Анализ за январь-сентябрь 2025 года выявил значительный рост в трех ключевых областях: полуфабрикаты из легированной стали (+111,2 млн долларов США), газовые турбины мощностью 1 МВт (+25,0 млн долларов США) и руды и концентраты вольфрама (+67,9 млн долларов США). Вероятно, только два из этих товаров в настоящее время производятся в Казахстане, поскольку страна все еще развивает опыт в области сложного производства, такого как газовые турбины.
Основные сектора экономики Казахстана, особенно горно-металлургический комплекс, сохраняют значительный потенциал для развития. Богатая минерально-сырьевая база страны и накопленный опыт в области ГМК позволяют запускать новые проекты, ориентированные на добычу и производство относительно простых продуктов.
Ранее Kursiv Research отметила значительное увеличение поставок полуфабрикатов из стали на 58,1 млн долларов США в первой половине 2025 года. В последующие три месяца эти поставки удвоились в объеме, причем весь рост был направлен в Узбекистан. Ранее таможенные данные Казахстана регистрировали незначительный экспорт (менее 700 000 долларов США) этих продуктов за последние 20 лет.
Производство вольфрама и китайские инвестиции
Руды и концентраты вольфрама являются новым дополнением к списку быстрорастущих экспортных товаров Казахстана. В конце 2024 года компания «Жетысу Вольфрам» завершила строительство горно-обогатительного комбината (ГОК) по производству вольфрамового концентрата с содержанием 65%. Коммерческое производство и продажи начались во втором квартале 2025 года, что принесло доход в размере 16,4 миллиарда тенге, все из которых было экспортировано в Китай, сообщает Kursiv со ссылкой на финансовую отчетность компании.
В 2015 году компания «Жетысу Вольфрам», конечными бенефициарами которой являются китайские бизнесмены, заключила контракт на добычу вольфрамовых руд на Богутинском месторождении в Алматинской области, действующий до 2040 года. Меморандум с Министерством промышленности и инфраструктурного развития (ныне Министерство промышленности и строительства) предусматривал инвестиции компании в размере 450 миллионов долларов США в развитие Богутинского месторождения, в том числе 330 миллионов долларов США в строительство ГОК, 20 миллионов долларов США на расширение мощностей до 4,5 миллиона тонн в год (в настоящее время 3,3 миллиона тонн) и 100 миллионов долларов США на проект по переработке концентрата в аммоний паратунгстат, при условии его экономической целесообразности.
Другой заметный рост экспорта
Оставшиеся семь самых быстрорастущих экспортных товаров в Казахстане, ранжированных по темпам роста, следующие: металлическая мебель (12,7-кратный рост до 57,5 млн долларов США), ювелирные изделия из других драгоценных металлов (+675% до 45,8 млн долларов США), легкие дистилляты (+561% до 112,9 млн долларов США), парфюмерия и туалетная вода (+281% до 57,1 млн долларов США), сварные или круглые трубы из черного металла (+269% до 34,8 млн долларов США), нефтяной битум (+221% до 34,8 млн долларов США) и твердая пшеница (+179% до 124,5 млн долларов США).
Экспорт металлической мебели, выросший в десять раз до 57,5 млн долларов США, особенно примечателен, несмотря на то, что исторический показатель для всей мебельной промышленности Казахстана не превышал 17,0 млн долларов США. Распределение этих экспортов также необычно: большая часть физического объема (более 77,9%) приходится на соседние страны (Узбекистан, Кыргызстан, Россия), но приносит лишь небольшую часть дохода (4,6 млн долларов США, или 8,0%). Большая часть дохода (52,6 млн долларов США, или 91,4%) поступила от поставок в Беларусь, страну с развитой мебельной промышленностью, которые были достигнуты при небольшом физическом объеме поставок (всего 12,1%).
Эти торговые показатели не полностью подтверждаются внутренним производством. Мебельная промышленность Казахстана выросла всего на 0,2% за отчетный период, чего недостаточно для объяснения такого резкого увеличения экспорта.
Аналогичная необычная динамика роста наблюдалась в экспорте сварных труб из черного металла (+269% до 34,8 млн долларов США), при этом исторические объемы никогда не превышали 13,0 млн долларов США. Большая часть текущих поставок (81,3%) также была отправлена в Узбекистан.
Резкий рост экспорта этих товаров может указывать на обход запрета на экспорт лома черных и цветных металлов, который был продлен в апреле 2025 года. Лом, предназначенный для экспорта, мог быть быстро переработан в готовую или полуфабрикатную металлопродукцию (мебель, трубы) для легального экспорта.